Aviation: Financement d’avions in Paris

Norton Rose Fulbright

L'équipe parisienne de Norton Rose Fulbright "connaît parfaitement le domaine". Elle est ainsi en capacité de traiter l’ensemble des problématiques relatives au financement aérien, dont les questions réglementaires, le montage de nouvelles structures de financement, les dossiers de lessor trading activity, ainsi que les opérations quotidiennes. L’équipe travaille en étroite collaboration avec les départements du cabinet dédiés au contentieux et à la fiscalité. De par ses nombreuses années d'expérience, l'équipe dirigée par  George Paterson est « particulièrement douée pour mettre en place des structures innovantes ». L’équipe compte aussi dans ses rangs  Marc Hamilton et Sébastien Allain .

Responsables de la pratique:

George Paterson

Les références

‘Très disponible, connaît parfaitement l’industrie, et propose des solutions innovantes lorsque cela est nécessaire. Contact personnel très agréable et sympathique. Excellente ambiance de travail. Grande confiance dans l’exécution.

‘Très grande légitimité et reconnaissance dans le secteur. Excellente relation de travail avec George Paterson et Sébastien Allain et grande confiance en leurs conseils.’

«Ils ont une connaissance et une expérience énormes en matière de financement direct d’avions. Ce sont également d’excellentes ressources sur des sujets supplémentaires liés aux transactions dans l’ensemble de l’entreprise, qui sont apportés rapidement en cas de besoin – taxes, assurances, sanctions, etc.

«Ayant vu tant de transactions, ils sont particulièrement doués pour les structures de transaction innovantes. De plus, leur attitude constante est très appréciée.’

Principaux clients

Crédit Agricole Corporate and Investment Bank

Principaux dossiers

  • Conseil apporté à UKEF dans le cadre d’un financement soutenu par l’ECA de deux Airbus A350 pour Ethiopian Airlines.

HFW

HFW  cumule une grande expérience dans la gestion des dossiers concernant la restructuration de flottes aériennes de grande dimension appartenant à des compagnies françaises. Le cabinet a été particulièrement sollicité pour intervenir sur ces aspects tout au long de la période de crise de la Covid-19. Il a été mandaté par Air Corsica à plusieurs reprises ; notamment pour s’occuper de la cession-bail de deux Airbus A320ceo auprès de Lixxbail. Le cabinet assiste aussi ses clients sur le lancement de nouvelles activités. Il a ainsi accompagné la compagnie maritime CMA-CGM sur la mise en place de son activité de fret aérien. Membre des bureaux parisien et bruxellois du cabinet, Pierre Frühling intervient en conseil et en contentieux dans divers dossiers aéronautiques, y compris en matière de financement aérien.

Responsables de la pratique:

Pierre Frühling

Principaux clients

Air Austral

Air Corsica

Air Tahiti Nui

Aircalin

Bank of America

Cargolux

CMA CGM

Corsair

Croatia Airlines

Goshawk

Hi Fly

KUWAIT INTERNATIONAL BANK K.S.C.P.

Mont Blanc Helicopteres / HBG Group

Vietnam Airlines

Principaux dossiers

  • A conseillé Air Corsica dans plusieurs transactions de flotte importantes en 2020-2021 pour maintenir la rentabilité de l’entreprise malgré la crise du Covid.
  • Accompagnement de l’armateur français CMA CGM dans le lancement de son activité de fret aérien en 2021.
  • Conseil de Goshawk dans le cadre de la procédure de Restructuration de Lion Air ouverte devant le Tribunal de Commerce de Paris le 21 juin 2021.

Hogan Lovells (Paris) LLP

Hogan Lovells (Paris) LLP est doté d’une équipe ‘dynamique, dévouée et réactive’ particulièrement recherchée par les grandes institutions financières. Le champ d’expertises couvre les financements garantis par les agences de crédit export, les financements d'acquisition et les opérations de cession d’actifs aéronautiques individuels ou en portefeuille. L’équipe est aussi compétente dans les domaines des  financements commerciaux et de crédit-bail, des financements islamiques et des titrisations, et présentant souvent une composante internationale. La pratique est dirigée par Alexander Premont  , qui est notamment entouré d’ Alexandre Salem et Guergana Zabounova.

Responsables de la pratique:

Alexander Premont

Autres avocats clés:

Alexandre Salem; Guergana Zabounova

Les références

« L’équipe est dynamique, dévouée, réactive et fait preuve d’une grande capacité d’adaptation. Non seulement il maîtrise les problématiques de financement aéronautique, mais il n’hésite pas non plus à capitaliser sur les autres expertises du bureau de Paris.

‘Alexander Prémont – un partenaire réactif, accessible, constructif, très impliqué dans les dossiers, à la fois clair et pertinent dans les négociations. Alexandre Salem : un avocat dévoué et accessible, avec de solides connaissances, notamment en droit des sûretés. Guergana Zabounova : également une très bonne avocate, avec une approche constructive.’

« Équipe remarquable. Ils nous ont soutenus en ces temps complexes tout en offrant des solutions constructives à toutes les parties. Bon travail!’

‘Alexander Premont, Alexandre Salem et Guergana Zabunova nous ont fourni un service exceptionnel. De plus, leurs compétences interpersonnelles sont excellentes.’

Principaux clients

Swissport Financing S.à r.l. / HNA Group Co Ltd

Société Générale

UBS

Natixis

BRED Banque Populaire

BNP Paribas (Suisse)

La Banque Postale

Natixis

CACIB

Rolls-Royce

Stephenson Harwood

L'équipe de financement aérien de Stephenson Harwood s’est récemment illustrée par son intervention dans plusieurs des principales opérations de financement, d’acquisition et de restructuration d'avions ayant marqué le marché français en 2021. L’équipe a aussi été présente dans de nombreuses opérations internationales ayant impliqué des banques françaises et des compagnies aériennes. A noter, l’équipe a renforcé ses rangs en accueillant Laurence Hanley (ex Stream – Avocats et Solicitors en 2021. Ce dernier, dont l’activité est axée sur le conseil aux emprunteurs, codirige la pratique du cabinet aux côtés d'  Edward Campbell. Enfin, la « fiable » et « compétente »  collaboratrice Maria Miller mérite aussi une mention.

Responsables de la pratique:

Edward Campbell; Laurence Hanley

Autres avocats clés:

Maria Miller

Les références

‘Très réactif et à l’écoute du client. Flexible sur les frais.’

‘Maria Miller – excellente avocate, très bonnes compétences en matière de service client.’

‘Excellente connaissance, accommodant et fiable et efficace.’

‘Maria Miller – fiable, bien informée, travailleuse.’

Principaux clients

AIR CÔTE D’IVOIRE (ACI)

AIR FRANCE

TRANSAVIA FRANCE

LION AIR GROUP

AIRASIA

AVICO GROUP

CASTLELAKE

AVOLON (FORMERLY CIT)

AERGO

BBAM AIRCRAFT LEASING & MANAGEMENT

CIC (CRÉDIT INDUSTRIEL ET COMMERCIAL)

MERX AVIATION SERVICING LIMITED

MACQUARIE AIRFINANCE

BOC AVIATION LIMITED

CLOSE BROTHERS LIMITED

DREAMJET

ACOFI GESTION

Principaux dossiers

  • Conseil de Babcock and Brown Aircraft Management sur diverses transactions, y compris un transfert de propriété et une novation de contrat de location avec Air France, Transavia et ASL Airlines France.
  • Assistance d’Air Côte d’Ivoire dans le cadre de leur contrat d’achat pour l’acquisition de plusieurs Airbus A319/A320, y compris des NEO en cours de financement, ainsi que des avions Bombardier Q 400.
  • Conseil d’Air France sur plusieurs transactions, dont la cession-bail du premier avion effectuant le premier vol long-courrier au carburant durable et la cession-bail de deux Boeing 777F cargo long-courrier.

Watson Farley & Williams LLP

Watson Farley & Williams LLP est doté d’une «équipe très sympathique et professionnelle» qui assiste  une large gamme de clients : fabricants aériens, agences de crédit à l'exportation, d'arrangeurs, bailleurs et banques ; dans leurs opérations en droit anglais et français.  Alexia Russell a succédé à Charles Viggers en qualité de coresponsable au niveau mondial de la pratique aviation du cabinet. L’équipe parisienne compte aussi dans ses rangs  Philippe Monfort (ex Hogan Lovells (Paris) LLP ) qui a rejoint le cabinet en janvier 2020, et Marc-Alexandre Tremblay qui a été promu counsel en mai 2021.

Responsables de la pratique:

Alexia Russell

Les références

« Équipe très humaine et professionnelle. Accessible, rapide et amical.’

“L’équipe est réactive et proactive, il n’est pas nécessaire de relancer ou de suivre le processus, l’équipe ne se contente pas de conseiller mais conduit véritablement les affaires jusqu’à la clôture.”

« Marc-Alexandre Tremblay est pragmatique et ne crée pas de tensions ou de débats inutiles. Cela permet d’être plus efficace et in fine de limiter les frais de justice.

‘Équipe très réactive, minutieuse, dévouée et serviable. Très bonne structure d’honoraires.’

« L’équipe WFW est très pro-business et a la capacité de proposer des solutions innovantes. Elle ne cherche pas à imposer des solutions toutes faites, mais regarde chaque transaction d’un œil neuf.

‘Facile d’accès et professionnelle, l’équipe WFW est un véritable partenaire commercial dans le déroulement des dossiers. Alexia Russell, Marc-Alexandre Tremblay et Isabella Roberts sont disponibles et prodiguent de bons conseils. Leur approche pragmatique fait d’eux d’excellents avocats avec qui travailler.

‘Vaste expérience et connaissance des procédures d’insolvabilité françaises. Désireux de partager des connaissances et des informations sur le sujet, capable de fournir des réponses directes et rapides aux questions des clients.

« J’ai particulièrement aimé travailler avec les associés Alexia Russell et Pascal Roux, et l’associé senior Pierre Chipaux. Tous étaient hautement professionnels, fiables, ponctuels, clairs dans la communication, expérimentés, faciles à travailler et dignes de confiance.’

Principaux clients

French Ministry of Defence

HSBC

Eurazeo

Principaux dossiers

  • Assistance au ministère français de la Défense dans le cadre de la réalisation de leur programme d’avion A400M et dans le cadre de la préparation de nouveaux contrats et d’amendements à la documentation contractuelle existante.
  • Conseil des filiales de HSBC Leasing France sur (i) le crédit-bail à la compagnie aérienne turque MNG Airlines (preneur) et la conversion cargo de deux Airbus A330-300 avec MSN 879 et 889 et (ii) la transition du LIBOR au SOFR.  
  • Conseil de 2A Leasing géré par Eurazeo, en tant qu’acheteur/bailleur, dans le cadre de la vente garantie, cession-bail, sous-location et achat à terme de deux (4) hélicoptères Airbus Helicopters EC135 exploités en France par des entités du groupe HBG France.

Odi-Sé Avocats

Odi-Sé Avocats est actif dans de nombreuses filières touchant au domaine aéronautique : aviation commerciale, aviation d'affaires, appareils hélicoptères ou encore défense. L'équipe dispose d’une solide expertise en matière d’opérations de financements structurés portant sur des équipements de défense. Elle a notamment travaillé sur des opérations d'externalisation de services et d'équipements menés par le ministère de la Défense. Le cabinet a aussi élargi et renforcé ses compétences sur le segment des restructurations et des faillites suite à l'arrivée de  Thomas Boone en 2019. L’équipe compte également en son sein l’incontournable Matthieu de Varax qui cumule une trentaine d’année d’expérience dans le secteur.

Responsables de la pratique:

Matthieu de Varax

Autres avocats clés:

Blank

Principaux clients

BNP Paribas

Crédit Agricole CIB

BRED Banque Populaire

Air Caraïbes

Air Austral

French Bee

Rive Private Equipment

TAP Air Portugal

Nova Capital Helicopter Leasing

Medicopter Lease

Air Tahiti Nui

Principaux dossiers

  • Conseil de Lixxbail, Crédit Agricole Leasing & Factoring, en tant que bailleur dans le cadre de la cession-bail de deux avions exploités par Air Corsica, en tant que locataire.
  • Assistance d’institutions financières, à titre de prêteurs, sur plusieurs financements d’acquisition d’avions d’affaires.
  • Conseil de Nova Capital Helicopters Two Limited, en tant qu’emprunteur et bailleur, sur le financement senior de l’acquisition et de la cession-bail d’un hélicoptère exploité par le groupe Babcock International Plc en Suède.

Ravet & Associés

La pratique de financement aérien de Ravet & Associés est dirigée par \Richard Jadot, Richard. Fort d’une quarantaine d’années d’expérience, ce dernier dispose de la confiance d’une large base de clientèle : prêteurs, loueurs d'avions et de moteurs, constructeurs, compagnies aériennes, courtiers et consultants, qui lui confient leurs opérations de financement et également de saisies d’appareils ou de restructuration de financement. Il  est secondé par l’avocate aux barreaux en France et en Australie Valérie Claver qui est dotée d’une expertise en droit des transports et en droit des sociétés.

Responsables de la pratique:

Richard Jadot

Autres avocats clés:

Valérie Claver

Principaux clients

CORSAIR

Engine Lease Finance Corporation

CREDIT AGRICOLE

NATIXIS

CAISSE d’EPARGNE

AIR FRANCE

CAIRE airline (Compagnie Aérienne Inter-Régionale Express)

Aerovision International

Vedder Price

BRED Banque Populaire

Principaux dossiers

  • Conseil apporté à Corsair pour les aspects juridiques et fiscaux d’un financement par crédit-bail de deux Airbus A330-900 NEO avec Avolon.
  • Assistance à Engine Lease Finance Corporation dans le cadre du refinancement de moteurs d’avion General Electric pour Air France.
  • Conseil apporté à Engine Lease Finance Corporation pour la location de moteurs d’avions CFM pour Transavia France.

Reed Smith

Reed Smith gère une large gamme d'opérations de financement pour divers acteurs du secteur ; banques et prêteurs non bancaires, arrangeurs, bailleurs, sociétés de crédit-bail, ou encore agences de crédit à l'exportation et compagnies aériennes.

Responsables de la pratique:

Blank

Autres avocats clés:

Blank

Principaux clients

Blank